期末決算説明資料 IRカレンダー | サッポロホールディングス

サッポロホ ル ングス株式会社

年度決算説明＆ 年度経営計画

説 明 資 料

2017年2⽉14⽇

URデ ャttルサオオwww.saルルリロリャリldiラモs.jル

年度 決算説明資料

Section 1

目次

１． 年度 総括

pp n ix： タ集 補足資料

１. 年度 総括

１. 年度 総括

6年度 グル プ総括

売上⾼ ⼤幅増収 国際事業 現地通貨 ス 伸⻑

営業利益 ス 削減効果 加わ 全事業増益 着地

修正後 業績⾒通 対 営業利益 達成 当期純利益

100億円 計画 94億円 着地 あ 僅 未達

決算：営業利益 ₆₃ 億円増益 前期⽐

有⾔実⾏ 1年

前期 当期 差異

売上⾼ 5,337 5,418 80

営業利益 139 202 63

親会社株主

当期純利益 帰属す ^{61 94 33}

北⽶ 酒類 ス 現地通貨 ス 過去最⾼売上を記録 東南 着実 成⻑

宣⾔通 強化元年 1年 ⿊ ヱ ス を中⼼ 伸⻑ 収益 貢献

国内⾷品・飲料 売上 好調 推移 経営効率化 収益⼒ 向上 増収増益

銀座 ス 開業 不動産事業 安定的 収益 ま く 貢献

⇒翌期 第⼀次中期経営計画2020 向 、 タ イン ⽴つ 出来た重要 1年

6年度 グル プ総括

2016年 様々 取組

 3⽉15⽇ 北海道⼯場 第37回⾷品産業優良企業等表彰環境部⾨

＜省 等環境対策推進 ＞ 農林⽔産⼤⾂賞 を受賞 写真

 4⽉21⽇ 広島県 関す 協定 ⼀環

広島ゆ 農業協同組合 業務提携 広島県豊⽥郡⼤崎上島町 包括協定を締結

 5⽉18⽇ を活⽤ ⾖腐適正⽣産量 予測 を開発

〜 ・ ョ ⾷品 ス 問題 取 組 〜 写真

 10⽉19⽇ 渋⾕区 ス株式会社

・ ・ ク ョ ・ 協定 包括連携協定 締結 写真

 12⽉5⽇ 事業所内保育所

リ 復職を⽬指す⼥性従業員を 〜恵⽐寿 ス 2017年4⽉開所予定〜

 12⽉7⽇ ⼥性活躍推進 恵⽐寿交流会 を共同開催

〜 業種 垣根を越え 恵⽐寿 本社をおく企業横断 初 取 組 ！ 〜 写真

 そ 他 東北 熊本地震 台⾵被害 復興⽀援 寄付 次世代育成⽀援 を実施

※詳細 以下 スリリ ス

ャttルサオオwww.saルルリロリャリlミヤラモs.ュルオマsロオラムwsオヤラミムン.ャtml

奨励賞 受賞ス ワ

＜発泡酒＋新 ＞

 1〜12⽉累計前期⽐92％ 総需要97％

 ⻨ 計前期⽐

₁₀₄

 極 計前期⽐

₈₅

＜ ＞

 1〜12⽉累計前期⽐ 104 ％ 総需要98％

 ⿊ 計前期⽐

₁₀₃

 ヱ ス 計前期⽐

₁₀₂

 構成⽐ ー15年59％→ʼ16年

₆₂

⇒ へ 集中 収益増

国内

ワイン

 第2 柱 向 た改⾰ 進⾏中 インワインへ注⼒

 _{ワ ※1 市場 世界的 提案}

 _{輸⼊ワ 売上⾼ 占め インワイン構成⽐}

⇒15年31％→ʼ16年38％ 増加

※1 1,500円以上 中⾼級価格帯ワ

6年度 国内酒類事業 総括

そ 他

 強化元年 有⾔実⾏ 主軸3 ン 総需要減少 中い 成⻑

輸⼊ワ 占め ワ 構成⽐

基幹3 販売数量前期⽐ 累計 推移

% 売上数量

 売上⾦額 い ⼤幅 伸⻑

 _{ネハタ事業：前期⽐}

₁₂₁

 _{洋酒事業：前期⽐}

₁₁₆

 _{和酒事業：前期⽐}

₁₀₈

0% 20% 40% 60% 80% 100%

2015 2016 ク ク

16

＜ バノゼ＞

 1〜12⽉累計前期⽐ 101

 ⽶国 お №1を

₃₀

＜スリ ＞

 1〜12⽉累計前期⽐ ₁₀₂



₁₀

北⽶

ベ

6年度 国際事業 総括

⽶国飲料

 ン社 買収 10年 国際事業 柱 成⻑ ベ 着実 売上 伸

国内 売上数量前期⽐ 推移

シ リ スシ ス リ ス スス

 両社 機能 移管 を進め

 Cニチ 原価改善 収益増

＜リ ＞

 好調 売上を継続

⇒増産体制確保

北⽶ 売上数量前期⽐

1〜12⽉売上⾼ US$ milliリラs 売上数量

売上数量

※総需要 推定

 北⽶ ン、USA _{過去最⾼益} 記録

 1〜12⽉累計前期⽐ ₁₀₄

 _{価値向上 取組を進め}

⇒4⽉ 瓶をク リ

 _{伸⻑す ス リ 価格帯 知⾒収集}

⇒7⽉ ソデバダ Cゼニ を発売

 _{効率的 販促投資} 構造改⾰を進め 収益改善

国内⾷品 飲料

海外飲料

6年度 食品 飲料事業 総括

⼤⾖ チ

 ン 中⼼ した ン 強化 茶系飲料 成⻑ 削減 収益⼒向上

 ⼤⾖・ 事業 1〜12⽉売上⾼約

₂₁

＜国内⾷品＞

 1〜12⽉累計前期⽐99％

 ⾷品 前期⽐

₁₀₂

₁₀₅

→値上 後 価格定着

 ス ス 前期⽐95% 売上⾦額：95%

 く 当期

₂₀

＜国内飲料＞

 1〜12⽉累計前期⽐ 103 ％

 飲料 前期⽐

₁₀₈

 飲料 前期⽐

₁₀₀

 無糖茶系 前期⽐

₁₀₄

1~12⽉ 飲料売上数量前期⽐ 1~12⽉ ⾷品売上⾦額前期⽐

 国内 茶系飲料

_№1

ツラメluムラtヤal ソロaラミs ゼwaロミs 2016 おい

ニナテテゼ ⾮炭酸飲料 リ

_Tナニ1

 おい ⽣産体制 整備を進め

明年 商業⽣産開始を予定

 経営効率化・ ス 削減を進め

 製造原価改善 約

₁

 約

₁

 ⾃販機 収益⼒強化 約

₅

※総需要 推定 ※ ⾷品 ス ⼀部商品 価格改定 値上 を実施

国内外⾷

6年度 外食事業 総括

外⾷市場 停滞 、構造改⾰ 収益⼒

＜

＞

 既存店売上⾼ 前期⽐ ₉₉

営業利益 前期⽐ ₁₄₂

 構造改⾰ ⾼収益体質 転換図

→閉鎖 前期20店舗 当期8店舗 新規店 当期12店舗 改装2店舗

 基幹店再開 新橋店・Gツドフゼ ニデゼCダ店 次期 収益 貢献

 Gネゼドタダ ニナデゼツネダ ヒツドダソゼネ ハナテピナ 開店1周年 来客数約4万⼈

 新業態 Cネゼチハ ソダダネ テナピナダド 新 地域 業態

＜ ワ ＞

 6⽉ 新規連結

 札幌を中⼼ く 路 札幌銀鱗 を札幌市内 14店舗 関東 2店舗展開

 ⽐較的⾼単価 接待需要 多い和⾷業態 強

 売上⾼約13億円 6-12⽉取込 銀鱗⽔産社含

＜ イ ン店舗数 売上⾼ 推移＞ 億円

店

＜ ＞

 銀座 を世界 発信

銀座 Gツドフゼ ニデゼCダ店

Cネゼチハ ソダダネ テナピナダド テツハハダ名古屋店 テツハハダ丸 内店く 路

ソネツCテ ダドタ

ワ 38階 Gツドフゼ ニデゼCダ

‘15^年 1Q

‘15^年 2Q

‘15^年 3Q

‘15^年 4Q

‘16^年 1Q

‘16^年 2Q

‘16^年 3Q

‘16^年 4Q 87% 91% 93% 99% 99^％ 99^％ 99^％ 99^％

恵⽐寿 ス ス平均稼働率推移 ⼊居 ス

6年 不動産事業 総括

不動産

保有資産価値 着実 ⾼ 、収益 ン 強化へ貢献

＜恵⽐寿 ス＞

 リ を推進 ⾼稼働を維持

 10⽉ ワ 38階飲⾷ を GロaラミァCasual 〜本物を気軽 愉 贅沢 展望ス ス ノテピ デナバドGダ を新設

ほ 和⾷ 愉 め 全⾯リ

 39階 2017年夏 予定

 Jネ⼭⼿線沿い リ 多様 お客様 お酒 会話を愉 い 個性豊 飲⾷区画 ソネツCテ ダドタ 10⽉

＜そ 他物件＞

 恵⽐寿 ス スク 開業以来 満室稼働を維持

 ク リ 改装を継続推進 隣地 第3駐⾞場跡地再開 発 着⼿ ョ 及び事務所 ⼀棟貸

2017年5⽉竣⼯予定

 12⽉ 旧 社創業 地 あ 名古屋 おい 商業 中⼼地 中区栄 あ 商業 信託受益権を取得

＜ ＮＺ ＰＬ 銀座 ス ＞

 明⽇ 銀座を創 ク

 発信 交流 拠点

 地下2階11階建 延 ⾯積約7,350㎡

 9⽉開業 12⽉ 早く 累計来館者

₁₀₀

年度 連結決算ハ ラ

2015年 2016年 ^{増減 額／率}

売上⾼ 酒税込 ^{5,337 億円} 5,418 億円

売上⾼ 酒税抜 4,183 億円 4,240 億円

売上⾼海外⽐率 酒税抜 22.6 ％ 20.5 ％

営業利益 ^{139 億円} 202 億円

営業利益 償却前 ^{181 億円 241 億円}

経常利益 ^{132 億円} 192 億円

親会社株主 帰属

当期純利益 ^{61 億円 94 億円}

EBツTDA ^{423 億円 465 億円}

ドムt ⾦融負債残⾼ ^{2,243 億円 2,275 億円}

ドムt ／ ^{1.4 倍} 1.4 ^倍

連結決算実績

2015年 2016年 ^{前期⽐ 額／率 備考}

連結売上⾼ 5,337 5,418 80 ^1.5％

国内酒類事業 2,736 2,794 58 ^2.1％

国際事業 705 654 ▲51 ^▲7.2%

⾷品 飲料事業 1,356 1,379 22 ^1.7%

外⾷事業 270 281 11 ^4.1%

不動産事業 208 229 20 ^9.7%

そ 他 60 80 19 ^32.8%

単位：億円

年度 決算概況 セグメン 別売上高

数量増

発泡酒 新 ン

数量減 _RTD ワイン 和酒他 数量増

SSC 連結取込

3ヶ⽉分 減少

79

▲55

34

▲26

CニF 新規連結

2ヶ⽉分

29

北⽶ 数量増等

為替

26

▲80

⾷品飲料 数量増等

⼤⾖チ

⽇本 ン 等

17

28

海外 等

4 為替

▲26 ^{ン ワ}

新規連結等

11

ピGニ等 収⼊増

20

宮坂醸造 新規連結等

19

不動産

国内酒類 国際 ⾷品 飲料

5,337億円

2016年1〜12⽉

連結売上⾼

5,418億円

単位：億円 減少

58 _▲51 22 20

＋80億円

＜売上⾼増減 主 要因＞

2015年1〜12⽉

連結売上⾼

外⾷

11

年度 決算概況 売上高増減要因

増加

そ 他

19

2015年 2016年

備考

連結営業利益 139 202 63

国内酒類事業 86 117 31

等 56 83 27 限界利益25 固定費そ 他3

ワイン 22 24 2

そ 他 8 11 2

国際事業 1 9 7

北⽶ 他 24 25 1 限界利益11 固定費そ 他▲10

ベ ▲22 ▲16 6 限界利益1 固定費そ 他5

⾷品 飲料事業 4 13 8

国内⾷品飲料 ▲10 ▲0 9 限界利益17 固定費そ 他▲7

海外 外⾷ 他 14 13 ▲1

外⾷事業 5 6 1

不動産事業 82 103 20

そ 他 0 ▲0 ▲0

全社 ▲40 ▲45 ▲5

償却費 41 39 ▲2

国際事業 18 16 ▲1

⾷品 飲料事業 22 21 ▲1

償却前営業利益 181 241 60

単位：億円

年度 決算概況 セグメン 別営業利益

数量増 品種構成

製造原価 減他

多層化 数量増他

販促費 増加

⼈件費 減価償却

費等

12

13

11

▲23 ₁₈

北⽶他 売上数量増

品種構成 原価改善

販促費等

増 ^ベ_改善 ^為替 4 ▲2

売上増 製造原価減

⾃販機 減

販促費

⼈件費 運搬費等

増 為替

▲3

構造改⾰ 効果 17

5

▲11

1

ピGニ等 収⼊増他

20

11 ^▲7

経営基盤 構築費

▲5

全社

不動産

国内酒類 国際 ⾷品 飲料

2015年1〜12⽉

連結営業利益

139億円

2016年1〜12⽉

連結営業利益

202億円

+63億円

31 7 8 1 20

＜営業利益増減 主 要因＞

外⾷

年度 決算概況 営業利益増減要因

増加 減少

単位：億円

▲5

事業 ン 内容 売上⾼影響 営業利益影響

国際事業

前期：2014年10⽉〜15年12⽉ 15 ⽉間取 込

当期：2016年1⽉〜12⽉ 12 ⽉間 ^{約▲26億円}

―

国際事業

当期：1〜2⽉ 約2 ⽉分 売上⾼ 増加 ^約29億円

⾷品 飲料事業

そ 他

期中平均 1〜12⽉

2015年 2016年 バノ＄ プ121.11 プ108.81 Cゼド＄ プ94.82 プ82.07 ノG$ プ88.14 プ78.76

売上⾼ 営業利益

国内酒類事業 ― ―

国際事業 ▲80億円 ▲2億円

⾷品 飲料事業 ▲26億円 ▲3億円

＜決算特殊要因 前年同期⽐ ＞

＜減価償却⽅法 変更＞

定率法→定額法 変更 影響額 全社 約17億円

国内酒類事業 ⾷品 飲⾷事業 外⾷事業 不動産事業 そ 他 減価償却費減少額

1〜12⽉ ^{9.6億円 3.7億円 1.9億円 1.1億円 1億円}

年度 決算概況 決算特殊要因

＜為替 影響＞

為替換算 影響

2015年 2016年 前期⽐ 増減要因

売上⾼ 5,337 5,418 80

営業利益 139 202 63

⾦融収⽀ ▲9 ▲8 1

そ 他 営業外収⽀ 2 ▲3 ▲4

経常利益 132 192 59

固定資産売却益 75 0 ▲74 15年：渋⾕桜丘スク 売却73

そ 他特別利益 4 0 ▲4 15年：補助⾦収⼊3

固定資産売却除却損 ▲16 ▲14 1

減損損失 ▲60 ▲10 49 15年：福利厚⽣施設▲14 遊休不動産▲17

そ 他特別損失 ▲19 ▲4 15 15年：投資有価証券評価損▲18

税引前利益 116 164 47

法⼈税等・⾮⽀配株主損益 ▲55 ▲70 ▲14

親会社株主 帰属

当期純利益 ^{61 94 33}

単位：億円

年度 決算概況 特別損益等の概要

年度 決算概況 ファ ナンスの状況

資⾦調達 格付

資⾦調達 格付

 2016年 ⽉ ５年普通社債 100億円 年利0.25% 調達

 格付 Ｒ： － 2017年1⽉30⽇ Ｒ＆ ： ＋ 2016年2⽉29⽇

⻑期戦略投資 ⽅向性

⻑期戦略投資 ⽅向性

 2012年〜2016年戦略投資実績推移

– 経常設備投資 戦略投資規模 約半分 含 – 2012年投資実績：約657億円

– 2013年投資実績：約235億円 – 2014年投資実績：約295億円 – 2015年投資実績：約402億円

– 2016年投資実績：約310億円 通期計画276億円 通期計画内訳：設備投資195億円 そ 他 投資81億円

 2012年 2016年 戦略投資規模 し 、1,500億円〜 2,000億円 基本的 営業 ュ 積 上 想定

⇒5年間 約

_1,900

投資 概要 ⽀払ベ 経常設備投資含

投資 概要 ⽀払ベ 経常設備投資含

＜設備投資 料＞連結合計 約247億円

有形固定資産・無形固定資産・リ ス料 等

＜主 内訳＞

 千葉⼯場 瓶列更新 国内酒類 約９億円

飲料⼯場 建築⼯事 ⾷品・飲料 約9億円 群⾺⼯場 ク 関連 ⾷品・飲料 約8億円 リ ス料 ⾷品・飲料／他 約29億円 等

＜そ 他投資＞連結合計 約63億円

⻑期前払費⽤・⼦会社株式・投資有価証券 等

＜主 内訳＞

 ⼦会社株式・事業譲受 国際／外⾷等 約23億円

⻑期前払費⽤ 国内酒類オ⾷品・飲料 約40億円

＋ ＜2016年 投資実績 合計＞

⽀払ベ ／経常設備投資 料含

 約 ₃₁₀ 億円

ュ つい

ュ つい

年度 決算概況 ファ ナンスの状況

剰余⾦ 配当

剰余⾦ 配当

 株主 皆様 適切 利益還元を経営上 重要政策 位置付 お

当期 剰余⾦ 配当 い 当期 業績 今後 経営環境等を勘案 下記 通

_増配

決定額 平成28年11⽉2⽇公表^{直近 配当予想} 平成27年12⽉期^前期実績

基準⽇ 平成28年12⽉31⽇ 同左 平成27年12⽉31⽇

1株あ 配当⾦ 37円00銭 35円00銭 7円00銭※

配当⾦総額 2,887百万円 - 2,726百万円

効⼒発⽣⽇ 平成29年3⽉31⽇ - 平成28年3⽉31⽇

配当原資 利益剰余⾦ - 利益剰余⾦

※平成28年3⽉30⽇開催 第92回定時株主総会決議 基 平成28年7⽉1⽇付 普通株式5株を1株 す 株式併合を実施

※前期実績 い 当該株式併合前 実績 配当⾦ 額を記載

※当期 期末配当⾦ 当該株式併合前 換算す 1株あ 7円40銭 相当

連 結 キ ャ ッ ュ 計 算 書 要 約

フ52 フ25 ▲ 26 ▲7.6%

▲ 97 ▲ 275 ▲ 178 －

キャッ ュ 255 ブ9 ▲ 205 ▲80.5%

増 減 率

営業活動 よ キャッ ュ

投資活動 よ キャッ ュ

成 度 成 度 増 減

年度 決算概況 Sの状況

連 結 貸 借 対 照 表 要 約

流動資産 1,56フ 1,6ブ1 7 8

現預金 10ブ 105 1

売上債権 92フ 968 ブ 5

棚卸資産 フ86 フ79 ▲ 6

その 1ブ9 187 フ 8

固定資産 ブ,6ブ0 ブ,621 ▲ 1 8

固定資産 フ,ブ77 フ,560 8 2

の フ02 27ブ ▲ 2 7

投資等 860 787 ▲ 7 2

資産合計 6,20フ 6,26フ 5 9

流動 債 2,フフ6 2,121 ▲ 2 1 5

入債務 フ67 フ85 1 7

短期金融 債 928 7フブ ▲ 1 9 ブ

預 金 88 82 ▲ 6

その 952 919 ▲ フ 2

固定 債 2,229 2,ブ78 2 ブ 9

長期金融 債 1,ブ19 1,6ブ7 2 2 8

退職給付 係 債 76 89 1 フ

その 7フフ 7ブ1 7

債合計 ブ,565 ブ,599 フ ブ

株主資 ^{1,フフフ 1,ブ01 6 7}

その の包括利益累計額 ^{2ブ5 205 ▲ フ 9}

非支 株主持分 58 56 ▲ 2

純資産合計 1,6フ8 1,66フ 2 5

主 理 由

有価証券評価差額金減少 伴う投資有価証券の減少

成 度 成 度 増 減

一 長期借入金の減少

長期借入金の増加

当期純利益 当金の支払

pp n ix： タ集 補足資料

pp n ix： タ集 補足資料

年度 主な売上数量 金額 前期比

売 上 金 額 酒 税 込 み 単位：億

成 度 成 度 増 減 増 減 率

ビ 1,59フ 1,672 79 ^5.0%

発泡酒 18フ 157 ▲ 26 ^▲1ブ.2%

新 ャン 522 ブ9フ ▲ 28 ^▲5.5%

合計 2,299 2,フ2ブ 2ブ ^1.1%

売 上 金 額 酒 税 抜 き 単位：億

成 度 成 度 増 減 増 減 率

ビ 780 82フ ブフ ^5.6%

発泡酒 102 87 ▲ 1ブ ^▲1ブ.2%

新 ャン フ62 フブ2 ▲ 20 ▲5.5%

合計 1,2ブブ 1,25フ 8 ^0.7%

国 酒 類 単 位 ： 万 函 ／ 大 瓶 換 算

サッ 生ビ 黒 ベ 計 1,66フ 1,618 10フ%

ヱビ 計 972 952 102%

ビ 計 フ,0ブ8 2,919 10ブ%

発泡酒計 ブ11 ブ79 86%

新 ャン 計 1,ブ95 1,58フ 9ブ%

ﾋ ｰﾙ 発泡酒 新ｼ ｬ ﾙ合計 + + _{ブ,955 ブ,982 99%}

ビ テイ ノンア コ 飲料 8フ 9フ 89%

単 位 ： 億

国産ワイン _{50 5フ 95%}

輸入ワイン 85 82 10フ%

1フ5 1フ5 100%

69 59 116%

158 1ブ6 108%

R ﾞD 51 ブフ 121%

洋酒計

焼 計

ワイン計

成 度 成 度 前 比

前 比

成 度 成 度

海 外 ビ 単 位 ： 万 函 ／ 大 瓶 換 算

ン社 ※ 1,291 1,262 102%

サッ ン 580 550 106%

※ ：サッ ン 除く

飲 料 水 ッ カ サ ッ ＆ ビ バ ッ 単 位 ： 万 函

ブ,688 ブ,5フ5 10フ%

※ ：国 売上のみ 豆乳除く

成 度 成 度 前 比

飲料水 ※

成 度 成 度 前 比

補足資料 国内酒類事業～ビ ル類 タ～

＜ 類及び 1〜12⽉売上数量 課税出荷 推移＞

万函 ^{＜ イン 1〜12⽉構成⽐ ＞}

＜基幹３ ン 1〜12⽉売上数量 販売数量 推移＞

(1) (2) (3) (4) (1) ：⽇本 最 歴史あ 熱処理

瓶 展開す 今年⽸を限定発売

(2) ：樽⽣ ・ 産 を

3倍 当社⽐イ使い 華 ⾹ 特⻑

(3)⽩穂乃⾹：厳選さ 店 提供す 無濾過樽⽣ (4) ：⻨芽100％ 北海道限定販売

15年連続 売上増 他

3,048万函

洋酒

和酒

＜1〜12⽉売上⾦額 億円 推移＞

補足資料 国内酒類事業～多層化 タ～

＜国内酒類事業1〜12⽉ 別売上⾦額構成⽐＞

多層化 推進

多層化 推進

1〜12⽉売上⾼ 2,794億円

類 酒税込

ワイン ワイン

補足資料 国内酒類事業～酒税改革～

平成29年度税制改正 ⼤綱 お 酒税改⾰ い

＜税率構造 ⾒直 ＞

 系飲料 税率 い 平成38 年10 ⽉ ㎘当

155,000 円 350㎖換算54.25 円 ⼀本化 段階 実

施

 醸造酒類 清酒 果実酒等 税率 い 平成35 年10 ⽉

㎘当 100,000 円 ⼀本化 段階 実施

 そ 他 発泡性酒類 等 税率 い 平成38 年

10 ⽉ ㎘当 100,000 円 350 ㎖換算35 円 引上

＜ 定義 拡⼤＞

 ⻨芽⽐率要件 緩和 副原料 拡⼤

＜地⽅創⽣ 資す 制度改正＞

 訪⽇外国⼈旅⾏者等向 酒蔵 リ 免税 焼酎特区 創設

第⼆段階：平成35年10⽉1⽇ 第三段階：平成38年10⽉1⽇ 第⼀段階：平成32年10⽉1⽇

※ 右表

出典：財務省 ャttルサオオwww.mリメ.モリ.ュルオヤラミムン.ャtm

Ａ社：現地通貨売上⾼(連結消去前 推移 1〜12⽉ ン社：現地通貨売上⾼ 連結消去前 推移 1〜12⽉

補足資料 国際事業～ タ～

万函

＜海外 売上数量 推移 1〜12⽉ ＞

北⽶： リ

： 韓国他

他： ス リ 欧州他 SAニニナRナ ン

地域別売上数量構成⽐ 1〜12⽉

⼤瓶換算

2016年 2011年

324万函

580万函

補足資料 食品 飲料事業～ タ～

販売⼦会社を

通 東南 周辺

中東 60 国 輸出

ニナテテA ン

1〜12⽉累計 売上⾼⽐率

4,688万函

国内飲料 ン 別販売数量 構成⽐ 1〜12⽉

＜国内外⾷事業： 株 イ ＞

＜国内飲料事業 ： ＆ バ ＞

＜海外飲料事業 ： ョン ン ＞

店舗数：190店 2016オ12⽉末現在 直営：110店舗 ：80店舗 東⽇本：105 中⽇本：38 ⻄⽇本：47

 ：季節 合わせ 新

提案 新規出店を積極的 展開 売上⾼ 前期⽐

₁₀₆

売上⾼構成⽐ 1〜12⽉＆ バ

4,688万函 国内飲料チ ネ 別 売上構成⽐ 1〜12⽉

海外ニナテテA ン

1〜12⽉ 売上⾦額 SG$ milliリラ

※⾃販機 12⽉末

⾃社 ン 約89千台

＋⽩ベン

補足資料 外食事業～ タ～

※1

※2

＜ イ ン 店舗展開＞

 2016年12⽉末：175店舗

※1：栃⽊ 群⾺ 埼⽟ 千葉 神奈川 ⼭梨

※2：⼤阪 京都 兵庫

店名 坪数

1チ ^銀座_{ソダダネ ノハゼドタ} 14.78坪 2チ ^銀座_{ソダダネ ッゼデデ} 53.35坪 3チ ^銀座_{ノハゼネ ッゼデデ} 53.35坪

店名 坪数

ソ1チ _銀座^スリ 56.75坪 ソ2チ _銀座 88.80坪

銀座 再開基幹店

 銀座 新橋店

 銀座 GツドフゼニデゼCダ店

＜ ュ 三幸 店舗展開＞

 1954年 ⼩樽市 創業

 北海道内 9店舗展開

＜ ン ワ 店舗展開＞

 く 路 ：札幌4店舗 東京1店舗

 札幌銀鱗 ：札幌1店舗 川崎1店舗

 炙屋 ：札幌5店舗

 隠 家 ：札幌2店舗

 ま ：札幌2店舗

＜ ン 店舗展開＞

 銀座 ：2店舗

 吉 ：4店舗

 リ 洋菓⼦ ：8店舗

補足資料 不動産事業～ タ～

1 ： 階数 ス棟部分 稼働率 ス区画 記載

2 ：100%持分 記載 当社持分 ⼟地922㎡ 区分所有 建物89.72％ 共有持分 敷地⾯積 ＜公簿⾯積＞ 延床⾯積 ＜建築確認⾯積＞ 記載

都内23区主 賃貸物件 ^敷地⾯積㎡ ^延床⾯積㎡ ^{平均稼働率}% ^階数

恵⽐寿 ス ¹ 56,943 298,007 99% 地下5階 地上40階建 恵⽐寿 ス スク 2,596 16,012 100% 地下1階 地上12階建

恵⽐寿スク 1,561 8,644 95% 地下1階 地上7階建

銀座 ス 645 7,350 － 地下2階 地上11階建

ス 銀座 ² 1,117 11,411 100% 地下1階 地上13階建

主要物件概要 稼働率 ：＜１〜12⽉平均 ⼊居ベ ＞ 記載

＜2016年12⽉末時点＞ 連結貸借対照表計上額：約2,018億円 期末時価 ：約3,891億円

単位：億円 15年1-12⽉ 16年1エ12⽉ 増減

恵⽐寿 ス関連 66 79 13

北海道事業 9 11 1

そ 他物件・事業 14 20 5

全社共通費⽤ ▲7 ▲7 -

合計 82 103 20

営業利益

営業利益 _{EBツTDAEBツTDA}

単位：億円 ダソツハタゼ 営業利益ウ減価償却費 算出

賃貸等不動産期末時価情報 賃貸等不動産期末時価情報

15年1-12⽉ 16年1エ12⽉ 増減

恵⽐寿 ス関連 94 108 13

北海道事業 15 16 1

そ 他物件・事業 22 27 5

全社共通費⽤ ▲7 ▲7 -

合計 124 144 21

＜2015年12⽉末時点＞ 連結貸借対照表計上額：約1,977億円 期末時価 ：約3,574億円

 神州⼀ ン 軸 ⾷品領域 拡⼤ ⽬指

2016年9⽉5⽇ 味噌、即席味噌汁、 イ製品 製造販売 ⼿掛

宮坂醸造 株 株式51% 取得

会社概要

 商号 ：宮坂醸造株式会社

 所在地：東京都東久留⽶市 前沢3-15-8

 資本⾦：86百万円

 売上⾼：年間約70億円

2016年9⽉-12⽉サ約17億円

 株主：

 ⽣産拠点：甲府⼯場

上野原⼯場

東久留⽶⼯場

丸⾼蔵⼯場

 主 製品

おい い ！！ 汁

⼦

お そ汁 乳酸菌 丸⾼蔵 ⼗四割

補足資料 宮坂醸造 株

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201、年度 経営計画

2017 Business strategy

Section ₂

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サ ー

世界に広がる 酒 ⾷ 飲

個性 やく ン ン ー ⽬指し す

The Sapporo Group will be a company with highly unique brands in the fields of

"Alcoholic Beverages", "Food", and "Soft Drinks"

around the world.

ー 2026 ョン

2026 Group Vision

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ン 強化

・成⻑へ 積極投資

・継続成⻑ 実現

・ 実現 向 た

成果 創出

・ 実現

・次 ー へ 積極的 取 組

成⻑ ー へ 移⾏ 向けた

異次元 ー

変⾰

成⻑ ー ⾶躍 実現す

積極投資 成果創出

次 成⻑ ー ⾒据えた

機会創出へ

挑戦

第⼀次中期

が2017け2020) ^{第⼆次中期}

^{第三次中期}

・ ー 経営基盤 変⾰

・既存事業 継続的成⻑

・投資事業 成果創出

・成⻑機会 獲得

ン 強化

SPEEと150

⻑期 ョン

ー

Long-term Vision

Roadmap

第⼀次中期 異次元 ー 変⾰

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2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 0

50 100 150 200 250 300 350 400

営業利益 当期純利益

毎期 億円以上

2016年 業績⽔準 ⼟台

全事業増収増益 達成し

ー 経営基盤 変⾰ 進め 1年

毎期 億円以上

中期経営計画

け 201、年

2017 Position

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SPEEと150 初年度

201、年 経営計画 つい

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201、年度

ー 経営計画

Group Overview

売上⾼

Sales

営業利益 償却前

Operating income

(before goodwill)

親会社株主 帰属す

当期純利益

Net income attributable to owners of the parent

201ず

売上⾼

Sales

営業利益 償却前

Operating income

(before goodwill)

親会社株主 帰属す

当期純利益

Net income attributable to owners of the parent

201、

売上⾼

Sales

営業利益 償却前

Operating income

(before goodwill)

2020

2020年 向けた堅実 成⻑

単位：億円 営業利益

Operating income

営業利益

Operating income

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201、年度

ー 経営計画

Group Overview

営業活動 よ でな

Cash flows from operating activities

投資活動 よ でな

Cash flows from investing activities

と/E 倍

Debt-to-equity (D/E) ratio

201ず

営業活動 よ でな

Cash flows from operating activities

投資活動 よ でな

Cash flows from investing activities

201、

営業活動 よ でな

Cash flows from operating activities

投資活動 よ でな

Cash flows from investing activities

4年間

ュ創出⼒ 向上

単位：億円

201。〜2020

と/E 倍

Debt-to-equity (D/E) ratio

と/E 倍

Debt-to-equity (D/E) ratio

程度

※Net ※Net

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201、年度

ー 経営計画

Group Overview

既存事業 継続的成⻑

売上⾼

Sales

営業利益 償却前

Operating income

(before goodwill)

営業利益率 償却前

Operating income margin

(before goodwill)

国内酒類 ⾷品・飲料 外⾷ 不動産

※数値 い 前期⽐ 単位：億円

ー 強化へ 投資他

国際

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201、年度 各事業 具体的 取組 つい

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国内酒類事業

Japanese Alcoholic

Beverages

#1 ＜基軸 ー ン 強化＞

・⿊ ベ ・ヱ 強化継続

・ ーや⽩穂乃⾹ ー 強化

・⻨ ホ 軸 た新 へ 訴求

#2 ＜ インワイン 売上拡⼤＞

・ワ ー 活⽤ た 強化

・ワ 専任営業 体制強化

・ ュ ー ー 推進

#3 ＜成⻑へ向けた新た 取組 ＞

・多品種⼩ ⽣産 体制整備、商品開発

・どで市場 拡⼤ 向 た活動

・ ー 等 ーワ 取組推進

売上⾼

Sales

営業利益償却前

Operating income (before goodwill)

営業利益率償却前

Operating income margin

(before goodwill)

前期⽐

YoY Change

単位：億円

ー 類数量 品種構成

製 造 原 価 他 ^{ワ 固定費他}

償却前営業利益 増減 主 要因

Main Factors Contributing to Changes in Operating Income(before goodwill)

前期⽐

YoY Change

前期⽐

YoY Change

= 減少

= 増加

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国際事業

International

#1 ＜北⽶ ー ＞

・

へ 積極投資

・ ー 消費 約9割 占 ４州へ 注⼒

・ ュー 価格、 ー 戦略

サ USA

・ 、 サ へ 注⼒

・営業⼈員 増強 系飲⾷店へ 訴求

#2 ＜北⽶ 飲料 ＞

◇SSで/でPな 統合 向けた準備 基盤整備

SSで ー ン

・差別化商品 よ 販路拡⼤

・⻄海岸強化、⼩容量 容器 販売促進

・Side「ic「イ拡販 伴う増産体制 確保

・差別化商品 開発、コ 削減 価格訴求

#3 ＜ベ ＞

・サ ⼀貫 た 訴求

・B」uecaァ よ 中価格帯へ ーチ

・東南 へ 輸出向 新商品提案

#4 ＜そ 他 ＞

・韓国、 ー 、台湾へ 取組強化

売上⾼

Sales

営業利益償却前

Operating income (before goodwill)

前期⽐

YoY Change

単位：億円 北 米 数 量 品 種 構 成 他

北 米

販 促 費 他 ^{ベ 数量} 品種構成他

ベ 販促費他

償却前営業利益 増減 主 要因

Main Factors Contributing to Changes in Operating Income(before goodwill)

前期⽐

YoY Change

前期⽐

YoY Change

営業利益率償却前

Operating income margin

(before goodwill)

= 減少

= 増加

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⾷品・飲料事業

Food & Soft Drinks

#1 ＜飲料＞

・不採算商品、チ ネ 整理 よ 収益強化

・⾷感系・素材系・ ぶ飲 強化

#2 ＜ ン＞

・機能研究へ 注⼒ 未開拓分野 可能性追求

・⽤途特性 応 た調達 BtんBへ 事業展開

・地域 連携 た戦略的広報活動

#3 ＜ ー ＞

・ ー 飲⾷ ー 拡⼤

・新製法 よ 等、主⾷領域へ 挑戦

#4 ＜新規事業 ⼤⾖ ＞

・⾖乳 ー 成⻑

・事業構造効率化、⾃社⽣産設備構築 検討

#5 ＜国内外⾷＞

・ ・ ・

_{新業態へ 店舗拡⼤}

・ ・ ・ ー

浸透拡⼤

#6 ＜海外飲料＞

・ ネ 、 ー 円滑 ⽴ち上

・中東 需要情報等 基づく既存市場強化

・ ー 市場 維持

売上⾼

Sales

営業利益償却前

Operating income (before goodwill)

前期⽐

YoY Change

単位：億円 数 量 差 異

品 種 構 成 他 ^{製造原価他 販促費他 固定費他}

償却前営業利益 増減 主 要因

Main Factors Contributing to Changes in Operating Income(before goodwill)

前期⽐

YoY Change

前期⽐

YoY Change

営業利益率償却前

Operating income margin

(before goodwill)

= 減少

= 増加

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外⾷事業

Restaurants

#1 ＜サ イ ン＞

・ 導⼊、 ー よ 顧客確保

・ 銀座 ヱ ー 新規出店

・店舗改装、設備修繕 推進

#2 ＜ ュー三幸＞

・法⼈向 営業強化、 ー 獲得強化

・内部統制、⼈員体制 強化

#3 ＜ ン ワ ＞

・導⼊ た や諸制度 よ PとでA管理

・各種 ュー、販売戦略 ⾒直

#4 ＜海外 ン ー ＞

・ 吉業態 発信、店舗改装

・銀座 業態 ⽴地、客層別戦略 実⾏

・本社、 ー ⼯場 移転 業務効率化

売上⾼

Sales

営業利益償却前

Operating income (before goodwill)

前期⽐

YoY Change

単位：億円

既存店、閉鎖店

新設・改装店他 ワ

償却前営業利益 増減 主 要因

Main Factors Contributing to Changes in Operating Income(before goodwill)

前期⽐

YoY Change

前期⽐

YoY Change

営業利益率償却前

Operating income margin

(before goodwill)

= 減少

= 増加

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不動産事業

Real Estate

#1 ＜恵⽐寿 ー ン イ ＞

・ 賃料単価 増額改定

・増床 ー 喚起や 構成 ⾒直

・定量⽬標：年間平均稼働率 99％台

#2 ＜銀座 イ ＞

・投資効果 最⼤化

・戦略的 情報発信

・定量⽬標：年間来館者数 じ00万⼈

#3 ＜北海道 札幌 ＞

・サ ー 改装計画策定、推進

・隣地駐⾞場跡地 再開発

・定量⽬標：年間来館者数 700万⼈

#4 ＜新規事業・そ 他＞

・新規事業開発 検討

・ ちづく 推進 よ 貢献

・事業・物件 ー ⾒直 、流動化

売上⾼

Sales

営業利益償却前

Operating income (before goodwill)

前期⽐

YoY Change

単位：億円

恵⽐寿 ー

銀座 そ 他

償却前営業利益 増減 主 要因

Main Factors Contributing to Changes in Operating Income(before goodwill)

前期⽐

YoY Change

前期⽐

YoY Change

営業利益率償却前

Operating income margin

(before goodwill)

= 減少

= 増加

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201、年度

ー 経営計画

Group Overview

償却前営業利益 増減 主 要因

Main Factors Contributing to Changes

in Operating Income(before goodwill)

単位：億円

= 減少

= 増加

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201、年度 ー 経営基盤 変⾰ つい

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201、年度

ー 経営計画

Group Overview

ー 経営基盤 変⾰

新た 価値創出 加速させ 体制へ 変⾰

・ ⾷領域拡⼤ 戦略的研究組織 設置

・事業化 ュベー 確度 ⾼ 組織 設置

・ ー 研究組織・拠点再編 推進

R お と

⼈事・⼈財

ー ⼈財 育成機会 拡⼤

・ ネ 層育成 新設

・若⼿⼈財 ー 接点 拡⼤

・ ー 横断会議 実施拡⼤

財務 環境変化や投資機会 即応 強い財務基盤構築

・投資事業成果創出 た 体制整備

・資産効率向上 た ⾒直 施策実⾏

ー ホ ー 接点 拡⼤す

コ ュ ー ョン体制へ 変⾰

・多層的 コ ュ ー 実⾏組織 設置

・ ー発揮 新た 顧客創出 導く戦略的組織 設置

コ ュ ー

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Appendix _{： ー 集}

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ー 集

Appendix

2017 _{年業績⾒通し}

イ イ

201ず年 201、年

売上⾼ 酒税込 _{5,418 億円 5,638 億円 219 億円 4.1%}

売上⾼ 酒税抜

_{4,240 億円 4,430 億円 190 億円 4.5%}

海外売上⾼⽐率 酒税抜

_{20.5 ％ 21.2 ％ 0.7 -}

営業利益 _{202 億円 213 億円 10 億円 5.1%}

営業利益 償却前 _{241 億円 251 億円 9 億円 3.8%}

経常利益 _{192 億円 203 億円 10 億円 5.7%}

親会社株主 帰属す 当期純利益 _{94 億円 107 億円} 12 億円 13.0%

EてITとA _{465 億円 483 億円 17 億円 3.8%}

⾦融負債残⾼ _{2,275 億円 2,259 億円 ▲16億円 -}

／ _{1.4 倍 1.3 倍 ▲0.1 -}

ＲＯ 償却前 _{8.4 ％ 8.8 ％ 0.4 -}

ＲＯ _{5.9 ％ 6.5 ％ 0.6 -}

単位：億円

※Net

※Net

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ー 集

Appendix

2017 _{年業績⾒通し}

主 売上数量・⾦額

国内酒類 201ず年 201、年 ^前年⽐

ー 計 _{3,048 3,140} 103%

サ ⽣ ー ⿊ ベ _{1,663 1,680 101%}

ヱ 計 _{972 1,070 110%}

発泡酒計 _{411 360 88%}

新 ン 計 _{1,495 1,560} 104%

ー ・発泡酒・新 ン 計

＋ ＋ ^{4,955 5,060 102%}

ン コー ー イ 飲料 _{83 86 104%}

国内酒類 201ず年 201、年 前年⽐

ワイン計 _{135 143} 106%

国産ワ _{50 50 101%}

輸⼊ワ _{85 92 109%}

計 ^{RTと・洋酒・焼酎} _{278 294} 106%

海外 ー 201ず年 201、年 前年⽐

ー ン社 ※1 _{1,291 1,300} 101%

サ ン _{580 630 109%}

飲料⽔ ^{サ ー お} 201ず年 201、年 ^前年⽐ 飲料⽔ ※2 _{4,688 4,700 100%}

売上⾦額 酒税込 201ず年 201、年 ^増減

ー _{1,672 1,734} 61

発泡酒 _{157 137} ▲19

新 ン _{493 515 21}

合計 _{2,324 2,388} 63

売上⾦額 酒税抜 201ず年 201、年 増減

ー _{823 860} 36

発泡酒 _{87 76 ▲10}

新 ン _{342 357} 15

合計 _{1,253 1,294} 40

単位：万函/⼤瓶換算

単位：億円

単位：万函/⼤瓶換算

単位：万函

単位：億円

単位：億円

※1：サ ン 除く

※2：国内売上 ⾖乳除く

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ー 集

Appendix

2017 _{年業績⾒通し}

ン 別売上⾼

201ず年

連結売上⾼ _{5,418 5,638 219 4.1％}

国内酒類事業 _{2,794 2,860 65 2.3％}

国際事業 _{654 703 48 7.5%}

でA$1＝¥84

⾷品・飲料事業 _{1,379 1,422 42 3.1%}

外⾷事業 _{281 296 14 5.3%}

不動産事業 _{229 238 8 3.9%}

そ 他事業 _{80 119 38 48.2%}

単位：億円